从某种意义上说，融资的目的是为了投资。投资适当、正确与否。直接关系到企业的经济效益。因此，投资是理财的第一要务。
任何投资就终极目的来说都是为了实现投资最大收益，即企业价值或股东财富最大化，那么企业如何把资金用在"刀刃"上，使其发挥最大的经济效益呢？我们经常听有经验的企业家告诫说："不见兔子不放鹰"、"不要把所有jī蛋放在一个篮子里"，如此等等，其实说的都是投资技巧问题。
商业投资，利益与风险同在。为了降低投资风险，一个有效的办法就是多元化经营。
所谓多元化经营就是不把投资资金集中投资在一个项目上，否则一旦该项目失败，就会造成全军覆没，投资就会全部遭受损失。而把投资投放在不同的项目上，其中有的风险小，有的风险大，这样一旦风险大的项目投资失败，所遭受的损失可以由获利的投资项目抵补，一旦风险大的投资项目成功，则可以获得高额投资利益。这是一个投资组合问题，也是我们通常所说的"不要把jī蛋放在一个篮子里"的原因，在这一点上，历史上做得最为出色的恐怕莫过于被誉为"红顶商人"的胡雪岩了。
第一桩销洋庄的生丝生意做成之后，在筹划投资典当业、药店的同时，胡雪岩还想到另一项与国计民生有关的大事业--他准备利用漕帮的人力、漕帮在水路上的势力以及他们现有的船只，承揽公私货运，同时以松江漕帮在上海的通裕米行为基础，大规模贩运粮食。
胡雪岩要为自己打开水路货运和粮食买卖这两片前景广阔的天地。
翻翻历史，我们就可以知道，上海成为中国近代最大的贸易口岸，实际上也就是以海运、河运的大力发展为龙头的。当年中国商办公司与洋商之间第一次最大规模的"斗法"，就发生在中国"官督商办"的轮船招商局和英国恰和、太古轮船公司、美国旗昌轮船公司之间，"斗法"的焦点即是争夺水运利润。仅从这一点，我们就可以想见投资水路货运在当时的巨大前景。
撇开这一点不说，胡雪岩要投资大规模贩运粮食，本身也是一桩有大利可图的事业。这桩生意有利可图，是因为此时已经具备了三个条件，这三个条件都与时局有关：
其一，时值太平军沿长江一线大举进攻东南，战乱之中，大片田地撂荒，粮食出产锐减，正是乱世米珠薪桂之时，贩运粮食必然有利可图。
其二，兵荒马乱，战事迫近，或稻熟无人收割，或收割之后又因jiāo通不便无法运出来，白白糟蹋。而漕帮既有人手又有水路势力，此时组织起来贩运粮食，天时、地利、人和都占全了，弄好了就是没有竞争对手的"独门生意"。
其三，官军与太平军必有一战。常言道"兵马未动，粮草先行"，粮食对于jiāo战双方都是大事。双方在同一块地面上拉锯，如果抢运出粮食，不让太平军得到，进出之间关系极大，必然会得到官军的支持，粮食贩运也会顺利许多。
有如此三个条件，这桩生意可不就是必定有利可图了么？
在这兵荒马乱的年月，一般商人大约更多地想到是收缩，而胡雪岩却始终想到的是发展，并且总能在乱世夹缝中为自己开出一条条的财路。胡雪岩不断为自己寻找投资方向，并且敢于大胆投资的气魄，的确让人钦佩。
胡雪岩曾经有过一种很是大气的宣示："我有了钱，不是拿银票糊墙壁，看看过瘾就完事。我有了钱要用出去！"生意人就应该有这股子大气。有了钱就用出去，也就是用钱去赚钱，用钱去"生"钱，用现代经济眼光看，就是学会并且敢于投资，在不断地赚钱的同时，也要不断地以投资的方式去扩展经营范围，去获取更大的利润。没有能力准确发现投资方向，或者不敢大胆投资的人，换句话说，有了钱不想着用出去或不敢用出去的人，决不可能成为一个能够在商场上纵横捭阖、叱咤风云的大实业家。
第108节：第十章 胡雪岩的谋划之策（6）
纵观胡雪岩的发达过程，他能由白手起家，不几年间便至豪富，以致成为中国历史上第一位也是唯一一位"红顶商人"，很大程度上就是因为他总是不限于一门一行，总在为自己不断地开拓着投资方向，并且看准了就大胆投资，没有丝毫的犹豫。比如在钱庄刚刚起步之时，便开始以有限的财力筹划投资生丝业务；比如根据上海向国际贸易金融大都市发展的趋势，毫不犹豫地在上海买地建房，投资房地产；比如根据世情时局，投资药店、典当业……在胡雪岩的鼎盛时期，他的生意范围几乎涉及到他所能涉足的所有行当，长线投资如钱庄即金融、生丝生意即贸易、药店即实业，以及典当业、房地产等，短线投资如军火、粮食，所有这些生意在当时条件下都是能赚钱，而且能赚大钱的生意。很显然，胡雪岩如果没有那种有了一定想方设法用出去的大气，如果死守自己熟悉的钱庄生意而不思开拓商务领域，他的事业决不可能如此轰轰烈烈，成为清代第一富商。
有了钱就用出去，也就是用钱去赚钱，用钱去"生"钱，用现代经济眼光看，就是学会并且敢于投资，在不断地赚钱的同时，也要不断地以投资的方式去扩展经营范围，去获取更大的利润。没有能力准确发现投资方向，或者不敢大胆投资的人，换句话说，有了钱不想着用出去或不敢用出去的人，决不可能成为一个能够在商场上纵横捭阖、叱咤风云的大实业家。
以退为进，成就大局
留得青山在，不怕没柴烧。忍一时之气，可以成就一世，未尝不是一件幸事。――胡雪岩
古人云：退一步，海阔天空。做人就要懂得必要时需"忍"，"忍"有时可以使你减少许多不必要的麻烦。有退才有进，"卷土重来"一定会有一番新的天地，此为上上策。胡雪岩一生中，无论在商场中，还是在官场中，待人接物都能做到主动忍让，成就大局。其中最值得一叙的是他对张秀才的拉拢和成全。
张秀才在杭州城中算个不小的角色，平时自以为是衣冠中人，可以走动官府，包揽讼事，说合是非，是个欺软怕硬的货色，十分无赖。曾因为一件事情使他对胡雪岩非常嫉恨，此后于胡雪岩或明或暗对着gān。说到互相结怨的事，其实只是张秀才对胡雪岩的不满，胡雪岩并没有得罪张秀才半点。那次王有龄坐镇杭州，推行改革旧弊。当时有一项对新开店铺征收规费的税，王有龄锐于政事，认为此税不该收，于是贴出告示，永远禁止。钱塘、仁和两县的差役，心存顾忌，但不敢乱来，一时敛迹。但巡抚、藩司两衙门，自觉得靠山很硬，不买知府的账，照收不误。不过自己不便出面，便指使张秀才去收这种费，讲明三七分账。谁知运气太差。张秀才收税之时正巧碰到知府大人王有龄的轿子路过，王有龄见有人争吵，下轿一问，原来是此事。在他张贴布告的当日就敢如此大胆，于是勃然大怒，决定严惩张秀才，王有龄将张秀才厉声斥责了一顿，一定要革他功名。这一下子张秀才吓破了胆。一革去秀才功名，便成白丁。